Kiến thức cần biết về chứng khoán phái sinh

Chứng khoán từ lâu đã là cái tên rất quen thuộc trên thị trường Việt Nam với tốc độ phát triển nhanh chóng và tỉ lệ người tham gia mới ngày một tăng, bất kể các tác động tiêu cực của đại dịch COVID- 19. Trang bị kiến thức về chứng khoán là một trong những điều quan trọng nhất mà các nhà đầu tư mới cần ưu tiên thực hiện khi muốn tham gia vào thị trường. Chứng khoán phái sinh là một định nghĩa dù không mới nhưng vẫn chưa được phổ biến rộng rãi như cổ phiếu hay trái phiếu. Bài viết dưới đây sẽ cung cấp cho các bạn những kiến thức cơ bản về loại chứng khoán này. 

Chứng khoán phái sinh là gì? 

Đây là loại sản phẩm chứng khoán có giá trị phụ thuộc vào giá trị của tài sản cơ sở. Các tài sản này có thể là hàng hoá phi tài chính như nông sản kim loại , v.v… hoặc là các công cụ tài chính như cổ phiếu, trái phiếu, lãi suất, v.v… Đây là loại chứng khoán có ngày bắt đầu hiệu lực và kết thúc, cũng như giá cả được quyết định theo thoả thuận của các bên tham gia. Sau khi ký kết hợp đồng, hai bên mua bán phải cam kết đảm bảo việc thực hiện nghĩa vụ và trách nhiệm của mình. Tất cả các nhà đầu tư cho dù mới bắt đầu hay đã có kinh nghiệm, vốn ít hay nhiều, hiểu biết về kỹ thuật sâu hay không đều phù hợp với loại hình phái sinh. 

Phân loại hợp đồng phái sinh

Tương tự như mua bán cổ phiếu, việc giao dịch loại chứng khoán này khá đơn giản, chỉ cần dự đoán đúng xu hướng di chuyển giá của sản phẩm giao dịch. Tuy nhiên nhà đầu tư sẽ có lời ở cả hai chiều lên, xuống của thị trường. Nghĩa là nếu giá tăng hoặc giảm đúng như dự đoán, nhà đầu tư sẽ được hưởng lợi nhuận. 

Lợi ích khi giao dịch

Tỷ lệ đòn bẩy cao 

Hình thức đầu tư loại chứng khoán này cho phép các nhà đầu tư chỉ ký quỹ một phần giá trị của hợp đồng, vì vậy nó có đặc thù về mức đòn bẩy rất cao giúp họ thu được lợi nhuận lớn hơn đáng kể so với loại hình đầu tư cổ phiếu thông thường. Tuy nhiên, các nhà đầu tư nên cẩn trọng bởi mức sinh lời cao khi dự đoán đúng sẽ tương ứng với sự thiệt hại đáng kể trong trường hợp thị trường đi ngược lại với phán đoán của nhà đầu tư. Vì vậy các bạn cần phải chú ý theo dõi chặt chẽ biến động thị trường để có thể kịp thời xử lý các tình huống phát sinh trong quá trình giao dịch. 

Nguyên tắc giao dịch đơn giản

Làm thế nào để tham gia thị trường phái sinh?

Nhà đầu tư chỉ cần đặt lệnh mua hoặc bán tuỳ theo suy nghĩ của mình về sự tăng hay giảm điểm trên thị trường. Nếu kết quả giống như dự đoán, các nhà đầu tư sẽ được hưởng lợi nhuận và ngược lại. 

Tìm hiểu thêm các kiến thức về hợp đồng phái sinh tại đây

Có thể mua/bán liên tục 

Các nhà đầu tư không cần tốn thời gian để chờ đợi khi giao dịch hợp đồng phái sinh mà có thể ngay lập tức đóng và mở vị thế trong phiên cho dù là vị thế mua hay vị thế bán mà không bị gián đoạn. 

Được hưởng lợi ngay cả khi thị trường giảm điểm

Hưởng lợi ở cả hai chiều tăng giảm của thị trường

Khác với đầu tư cổ phiếu, nhà đầu tư hoàn toàn có thể kiếm được lợi nhuận kể cả trong trường hợp thị trường giảm điểm. Tất cả những gì bạn cần làm là thoả mãn được điều kiện đáp ứng việc nộp đúng và đủ lượng ký quỹ theo yêu cầu trước khi tham gia để có thể mua bán hợp đồng vào thời điểm bất kỳ mà bạn muốn. Và khi chỉ số tăng hay giảm đúng như dự đoán, các nhà đầu tư sẽ nhận được lợi nhuận từ giao dịch. 

Thay vì mãi thực hiện các giao dịch mua bán cổ phiếu, trái phiếu thông thường thì việc mở rộng đầu tư sang lĩnh vực mới như chứng khoán phái sinh sẽ giúp các nhà đầu tư có thêm cơ hội để tăng nguồn thu nhập, đồng thời cũng giúp họ trải nghiệm và học hỏi thêm những khía cạnh mới của ngành chứng khoán. Hy vọng bài viết trên đã cung cấp các thông tin cơ bản cần thiết cho những ai đang tìm hiểu và muốn thử sức với thị trường này.